自2001年以來，我們已經(jīng)進(jìn)入了一個(gè)新的大災(zāi)難時(shí)代。我們的國家正以遞增的速度面臨著大規(guī)模風(fēng)險(xiǎn)。面對(duì)高風(fēng)險(xiǎn)沿海地區(qū)因人口和人類活動(dòng)日益集中而導(dǎo)致的極端事件，我們已經(jīng)變得越來越脆弱。這里的問題不在于大規(guī)模災(zāi)難是否會(huì)發(fā)生，而在于這些災(zāi)難將在何時(shí)發(fā)生、災(zāi)難發(fā)生的頻率高低以及災(zāi)難引起破壞程度的大小。重新界定災(zāi)害管理和新的融資解決方案，已成為當(dāng)前許多國家工商業(yè)界的策略和政府政策考慮的首要議題。事實(shí)上，我們都將更多地卷入一種全新類型的戰(zhàn)爭——?dú)夂蛑畱?zhàn)。在最近的颶風(fēng)頻發(fā)期間，隨著住宅和商業(yè)地產(chǎn)開發(fā)在美國沿海地區(qū)的激增，這些受災(zāi)地區(qū)的人員傷害和財(cái)產(chǎn)損毀都達(dá)到了一個(gè)全新的規(guī)模，并且，在這些受災(zāi)地區(qū)的自有擁有住房者、工商企業(yè)、保險(xiǎn)行業(yè)、金融市場以及公共部門中產(chǎn)生了連鎖反應(yīng)。2005年，卡特里娜（Katrina）、麗塔（Rita）和威爾瑪（Wilma）三大颶風(fēng)在墨西哥灣地區(qū)登陸，在八周之內(nèi)就使1500多人喪生，并創(chuàng)了超過1800億美元的保險(xiǎn)賠償和聯(lián)邦減災(zāi)支出的歷史最高紀(jì)錄。這三大風(fēng)暴發(fā)生在2004年另外四個(gè)颶風(fēng)對(duì)佛羅里達(dá)州造成嚴(yán)重?fù)p害之后。2008年，得克薩斯州遭受艾克（Ike）颶風(fēng)的襲擊，它造成的損失在美國歷史上排名第三。每年颶風(fēng)的發(fā)生都充滿了變數(shù)和不確定性。但未來幾年不可避免的是，將有更多的颶風(fēng)襲擊大西洋和墨西哥灣沿岸以及更劇烈的洪災(zāi)和地震襲擊其他地區(qū)，從而引起住宅、商業(yè)地產(chǎn)和基礎(chǔ)設(shè)施的極度損毀。盡管恐怖主義和自然災(zāi)害有所不同，但他們都有幾個(gè)重要的共同特征：不確定性和各年度之間的損失差異巨大。專家們和決策者們?cè)谠u(píng)估與這些極端事件相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)、制定減輕未來損失的戰(zhàn)略以及促進(jìn)重大災(zāi)難之后的恢復(fù)重建過程等方面都面臨著挑戰(zhàn)�？植乐髁x事件與自然災(zāi)害有某些相似之處。發(fā)生在1993年世貿(mào)中心（theWorld TradeCenter）的爆炸就是恐怖主義對(duì)美國本土的首次成功侵襲。以后的八年期間，美國所遭受的攻擊沒有一次不是由國際恐怖分子組織實(shí)施的。隨著時(shí)間的流逝，整個(gè)美國似乎已經(jīng)在一片虛假安全中陷入麻痹狀態(tài)。但在隨后的2001年9月11日清晨，基地組織（AlQaeda）再次發(fā)難，而這次襲擊則更具毀滅性。眼下，為管理未來災(zāi)害的風(fēng)險(xiǎn)和后果而制定和實(shí)施適宜的經(jīng)濟(jì)政策和戰(zhàn)略已經(jīng)刻不容緩。因?yàn)樵谶@個(gè)領(lǐng)域，如果缺乏領(lǐng)導(dǎo)能力和具體的行動(dòng)，受災(zāi)地區(qū)不必要的生命傷亡和經(jīng)濟(jì)損失將不可避免。

美國和其他國家正以加速度的方式面臨著大規(guī)模的風(fēng)險(xiǎn)。2005年，卡特里娜(Katrina)、麗塔(Rita)和威爾瑪(Wilma)三大颶風(fēng)在三周之內(nèi)登陸了美國墨西哥灣沿岸地區(qū)�？耧L(fēng)暴雨招致的保險(xiǎn)賠付和聯(lián)邦減災(zāi)支出達(dá)到破天荒的1800多億美元。如今，由于美國高風(fēng)險(xiǎn)沿海地區(qū)人口和人類活動(dòng)的急劇增加，我們更容易遭受災(zāi)難損失�，F(xiàn)在的問題已不是氣候，而在于未來的災(zāi)難何時(shí)來襲。誰應(yīng)該為與危害頻發(fā)地區(qū)的房產(chǎn)主所遭受的災(zāi)難損失相關(guān)的代價(jià)埋單呢？在《與天為戰(zhàn)》這本書中，霍華德?昆雷澤和厄萬?米切爾-科爾詹以及他們的同事們就我們當(dāng)前面對(duì)美國的自然災(zāi)害如何減少災(zāi)害損失、如何尋求保險(xiǎn)保障以及如何融資以進(jìn)行恢復(fù)重建做出了開創(chuàng)性研究。他們?yōu)閹椭�受�?zāi)者減少損失并提供金融支持提供了創(chuàng)新性的、長期性的解決方案。這些方案為未來大規(guī)模災(zāi)難下如何為恢復(fù)重建提供充足的保險(xiǎn)保障制訂了詳盡的、條理分明的策略。作者們所收集和分析的數(shù)據(jù)的數(shù)量之巨以及他們提出的觀點(diǎn)的新穎性使本書成為過去三十年來探討此類重要問題的最為廣泛也是最為深刻的著作。

　　霍華德·昆雷澤(Howard C. Kunreuther)是賓夕法尼亞大學(xué)沃頓商學(xué)院的決策科學(xué)與公共政策CeciliaYen Koo教授和沃頓風(fēng)險(xiǎn)管理與決策過程中心的聯(lián)合主管。他是世界經(jīng)濟(jì)論壇全球減輕自然災(zāi)害創(chuàng)新與領(lǐng)導(dǎo)議程理事會(huì)的聯(lián)合主席。 埃爾文?米切爾-科爾詹(Erwann O.Michel-Kerjan)是沃頓風(fēng)險(xiǎn)管理與決策過程中心的常務(wù)董事并執(zhí)教于沃頓商學(xué)院的MBA項(xiàng)目。他是經(jīng)濟(jì)合作與發(fā)展組織大規(guī)模災(zāi)難金融管理秘書處高級(jí)別咨詢委員會(huì)的主席。

第一部分　關(guān)注的緣由
　第1章　大災(zāi)難的新紀(jì)元
　　1.1極端事件影響的最新變化
　　1.2為什么會(huì)發(fā)生這些變化?
　　1.3本書研究的焦點(diǎn)：佛羅里達(dá)州、紐約州、南卡羅來納州和得克薩斯州
　　1.4主要相關(guān)7y
　　本章小結(jié)
　第2章　巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)和財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)監(jiān)管：一個(gè)跨州比較分析
　　2.1引言
　　2.2政府干預(yù)制度框架概覽
　　2.3市場監(jiān)管乃O
　　2.4財(cái)務(wù)監(jiān)管
　　2.5各州的保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)
　　2.6結(jié)論
　　本章小結(jié)

第一部分　關(guān)注的緣由
　第1章　大災(zāi)難的新紀(jì)元
　　1.1極端事件影響的最新變化
　　1.2為什么會(huì)發(fā)生這些變化?
　　1.3本書研究的焦點(diǎn)：佛羅里達(dá)州、紐約州、南卡羅來納州和得克薩斯州
　　1.4主要相關(guān)7y
　　本章小結(jié)
　第2章　巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)和財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)監(jiān)管：一個(gè)跨州比較分析
　　2.1引言
　　2.2政府干預(yù)制度框架概覽
　　2.3市場監(jiān)管乃O
　　2.4財(cái)務(wù)監(jiān)管
　　2.5各州的保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)
　　2.6結(jié)論
　　本章小結(jié)
　第3章　應(yīng)對(duì)颶風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)的財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)市場分析
　　3.1保險(xiǎn)市場的結(jié)構(gòu)
　　3.2保險(xiǎn)市場的行為和績效
　　3.3市場分析的若干結(jié)論
　　本章小結(jié)
　第4章　晴雨俱來：通過公共保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)進(jìn)行洪災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)融資
　　4.1洪水保險(xiǎn)簡史
　　4.2國民洪水保險(xiǎn)計(jì)劃保險(xiǎn)額相關(guān)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)
　　4.3佛羅里達(dá)州洪水保險(xiǎn)分析
　　4.4國民洪水保險(xiǎn)計(jì)劃經(jīng)營期間的歷年財(cái)務(wù)狀況
　　本章小結(jié)
　　附錄4A：國民洪水保險(xiǎn)計(jì)劃對(duì)各洪泛區(qū)的定義
　　附錄4B：2005年佛羅里達(dá)州各縣的有效住宅保單
第二部分　理解災(zāi)害保險(xiǎn)的需求和供給
　第5章　房產(chǎn)業(yè)主購買保險(xiǎn)的決策過程
　　5.1選擇的規(guī)范性理論：期望效用理論
　　5.2影響保險(xiǎn)購買決策的因素
　　5.3目標(biāo)和計(jì)劃在保險(xiǎn)決策制定中的角色
　　5.4結(jié)論
　　本章小結(jié)
　第6章　私人保險(xiǎn)公司的保險(xiǎn)供給決策制定過程
　　6.1可保性的概念
　　6.2決定是否提供保險(xiǎn)
　　6.3確定保費(fèi)
　　6.4資本成本的重要性
　　6.5信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的角色
　　6.6測度自然災(zāi)害的風(fēng)險(xiǎn)曝險(xiǎn)額：災(zāi)難模型的角色
　　本章小結(jié)37
　　附錄6：信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)處理巨型災(zāi)難性自然災(zāi)害的細(xì)則
　第7章　私人再保險(xiǎn)公司保險(xiǎn)供給決策的制定過程
　　7.1再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的本質(zhì)
　　7.2如何確定再保險(xiǎn)覆蓋范圍和再保險(xiǎn)保費(fèi)
　　7.3巨災(zāi)模型在再保險(xiǎn)定價(jià)上的應(yīng)用：在佛羅里達(dá)州的應(yīng)用
　　7.4關(guān)于再保險(xiǎn)合同的更多經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù)
　　7.52005年至2006年間的再保險(xiǎn)市場
　　7.62007年和2008年再保險(xiǎn)市場的重振
　　本章小結(jié)
　第8章　為極端事件融資的創(chuàng)新型保險(xiǎn)聯(lián)結(jié)證券
　　8.1選擇性風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移工具的涌現(xiàn)
　　8.2保險(xiǎn)聯(lián)結(jié)證券所能提供的融資能力：過去與現(xiàn)在
　　8.3基準(zhǔn)：信用和天氣衍生產(chǎn)品市場
　　8.4強(qiáng)化資本市場的解決方案：妥善處理各利益相關(guān)方關(guān)心的問題的必要性
　　8.5展望未來：到達(dá)選擇性市場臨界點(diǎn)的解決方案與創(chuàng)新措施
　　本章小結(jié)
　第9章　聯(lián)結(jié)災(zāi)難保險(xiǎn)供求的一個(gè)框架
　　9.1供給方面
　　9.2需求方面與免賠額的角色
　　9.3均衡的市場出清價(jià)格與數(shù)量
第三部分　保護(hù)房產(chǎn)業(yè)主們免受自然災(zāi)害之苦
第四部分　提出創(chuàng)新性解決方案
縮寫詞匯表
術(shù)語表
注釋
本研究的兩位負(fù)責(zé)人與其他主要作者

   美國的各個(gè)州、哥倫比亞特區(qū)和五個(gè)美屬地區(qū)均由一名政府部門的正職官員負(fù)責(zé)保險(xiǎn)公司和保險(xiǎn)市場的監(jiān)管。這位官員擁有確保保險(xiǎn)公司不會(huì)引發(fā)過度財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)和對(duì)投保人不公平待遇的職權(quán)和職責(zé)。更具體地講，保監(jiān)局長負(fù)責(zé)監(jiān)督保險(xiǎn)公司的市場準(zhǔn)人和許可證發(fā)放、賠付能力和投資、再保險(xiǎn)活動(dòng)、關(guān)聯(lián)交易、產(chǎn)品、價(jià)格、核保、理賠以及其他市場行為。監(jiān)管機(jī)構(gòu)還負(fù)責(zé)監(jiān)督保險(xiǎn)代理人酌許可證發(fā)放及其市場行為，以及保險(xiǎn)公司運(yùn)作和市場功能發(fā)揮等其他相關(guān)領(lǐng)域的某些內(nèi)容。不過，保監(jiān)局長的職權(quán)在某些方面也要受到限制，其他各種各樣的公共和私人機(jī)構(gòu)都是保險(xiǎn)監(jiān)管系統(tǒng)的組成部分。監(jiān)管機(jī)構(gòu)是在一個(gè)其活動(dòng)要受到影響和約束的寬泛的政府框架內(nèi)運(yùn)作的。
   絕大多數(shù)保監(jiān)局長是由地方政府首腦(或一個(gè)監(jiān)管委員會(huì))任命的，其任期可以是一個(gè)確定的期限，也可以無限期擔(dān)任，這都要由當(dāng)?shù)氐牧⒎�機(jī)構(gòu)決定。有10個(gè)州的保監(jiān)局長是經(jīng)選舉產(chǎn)生的，他們享有更大的自主權(quán)，從某種意義上說他們并不接受地方政府首腦的領(lǐng)導(dǎo)(參見表2-1)。   
   但是，為了實(shí)現(xiàn)其監(jiān)管目標(biāo)，經(jīng)選舉產(chǎn)生的保監(jiān)局長仍然必須和本州的行政管理部門合作。經(jīng)選舉產(chǎn)生的保監(jiān)局長能直接謀求選民的政治支持，但是經(jīng)任命產(chǎn)生的保監(jiān)局長只能作為他們所在的地方政府行政管理機(jī)關(guān)的一部分間接地行使其職能。一些實(shí)證研究認(rèn)為，選舉產(chǎn)生保監(jiān)局長的各州比任命產(chǎn)生保監(jiān)局長的各州傾向于在更大程度上約束保險(xiǎn)公司費(fèi)率和其他行為，但與其他方面相比這一作用的效果看起來很小，而且對(duì)每一個(gè)選舉產(chǎn)生保監(jiān)局長的州來講情況也各不相同。
   保監(jiān)局長們能夠通過市場準(zhǔn)人和許可程序?qū)ΡｋU(xiǎn)公司的行為施以相當(dāng)程度的控制。違反監(jiān)管要求的保險(xiǎn)公司會(huì)被處以中止?fàn)I業(yè)、吊銷營業(yè)執(zhí)照或撤銷許可證等懲罰，從而喪失保險(xiǎn)銷售權(quán)。保監(jiān)局長們可以對(duì)保險(xiǎn)公司違紀(jì)行為處以罰金，這可以從財(cái)務(wù)懲戒方面進(jìn)一步促使其服從監(jiān)管。
   對(duì)于那些財(cái)務(wù)狀況被認(rèn)為已經(jīng)處于危險(xiǎn)境地的公司，保監(jiān)局長還可以干預(yù)其經(jīng)營甚至查封該公司。其他行政規(guī)章和監(jiān)管行為也能對(duì)保險(xiǎn)公司的費(fèi)率、產(chǎn)品和市場行為進(jìn)行強(qiáng)制約束或下達(dá)行政命令。不過，保險(xiǎn)公司可以在法庭上對(duì)不合理的監(jiān)管行為提出質(zhì)疑，并通過其他方式做出反應(yīng)以減輕過度的監(jiān)管約束和行政強(qiáng)制所造成的消極影響。
　……
　　P27