這套“企業(yè)重組案例叢書”是由作者在多年的教學(xué)過程中積累的案例匯編起來的。共包括七輯：第一輯主要匯編了2007年以前的中央企業(yè)重組案例；第二、三輯主要是2007年以前制造業(yè)的重組案例；第四輯主要是2007年以前第三產(chǎn)業(yè)的重組案例；第五至七輯是按年劃分的，其中第五輯主要是2007年我國企業(yè)的重組案例，第六、七輯是2008年我國企業(yè)的重組案例。希望這套叢書能對(duì)中國經(jīng)濟(jì)發(fā)展過程中所發(fā)生的大量企業(yè)重組事件做一些記錄。因?yàn)檫@套叢書來自于教學(xué)實(shí)踐，所以更希望這套叢書能夠?yàn)榻虒W(xué)和學(xué)習(xí)企業(yè)并購重組課程的師生提供一份可資參考、交流和討論的資料。
擺在大家面前的這套“企業(yè)重組案例叢書”是我多年來在教學(xué)過程中積累起來的。最初的目的是想通過讓同學(xué)們自己編寫和講解這些案例，學(xué)會(huì)搜集資料、整理資料、講解案例以及點(diǎn)評(píng)別人的案例。隨著幾年教學(xué)的積累，案例越來越多，于是我萌發(fā)將其匯編成輯，以便與國內(nèi)同仁們交流分享的想法。這個(gè)想法得到了東北財(cái)經(jīng)大學(xué)出版社的支持——東北財(cái)經(jīng)大學(xué)出版社多年來致力于中國財(cái)經(jīng)學(xué)術(shù)和教育類圖書的出版工作，并且不遺余力。
中國經(jīng)濟(jì)目前仍然處于高速發(fā)展階段，企業(yè)重組事件異�；钴S，幾乎每一天都有企業(yè)重組的事件在上演。這當(dāng)中有著豐富的學(xué)習(xí)和研究素材。我們?cè)诮虒W(xué)過程中，通常都是選擇一些比較有典型意義的重組案例，讓同學(xué)們?nèi)ニ鸭Y料，并根據(jù)我統(tǒng)一設(shè)計(jì)的框架去整理資料。然后，每位同學(xué)將自己所作的案例在課堂上報(bào)告，接受其他同學(xué)的點(diǎn)評(píng)和提問。課后，我?guī)е瑢W(xué)逐一修改他們寫作的案例。這樣，可以讓同學(xué)們?cè)谫Y料搜集能力、專業(yè)寫作能力、綜合分析能力、報(bào)告和評(píng)論能力等多個(gè)方面都得到一定的鍛煉。同時(shí)，也讓同學(xué)們了解到各個(gè)行業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r、企業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r、重組的過程與動(dòng)機(jī)、重組的財(cái)務(wù)結(jié)果、股票市場(chǎng)對(duì)企業(yè)重組的反應(yīng)以及重組定價(jià)、重組融資、重組支付、并購會(huì)計(jì)等財(cái)務(wù)學(xué)和會(huì)計(jì)學(xué)的知識(shí)和協(xié)同效應(yīng)、縱向整合、規(guī)模經(jīng)濟(jì)、戰(zhàn)略考慮等經(jīng)濟(jì)學(xué)和管理學(xué)方面的知識(shí)。多年來，教學(xué)效果反應(yīng)良好。
改革開放以來，特別是近20年以來，中國企業(yè)發(fā)展波瀾壯闊。我們有幸在學(xué)習(xí)和欣賞這道美麗風(fēng)景的同時(shí)，采擷到了其中的幾朵浪花。希望通過我們的工作，能對(duì)中國企業(yè)發(fā)展過程中的精彩片段作一些點(diǎn)滴記錄。因?yàn)檫@套叢書來自于教學(xué)過程，所以更希望這套叢書能夠?yàn)閺氖缕髽I(yè)并購重組課程教學(xué)和學(xué)習(xí)的師生提供一份可資參考、交流和討論的資料。
案例1 醫(yī)藥業(yè)最大跨國并購案：拜耳收購“白加黑”
案例2 報(bào)喜鳥1.2億元全資收購上海寶鳥
案例3 古越龍山收購紹興女兒紅95％股權(quán)
案例4 國美電器8.11億元收購永樂中國最后10％股權(quán)
案例5 和記行收購香港新概念控股有限公司60％股本
案例6 湖北宜化斥億元收購鹿臺(tái)山煤業(yè)51％股權(quán)
案例7 上海家化0.65億元收購四川可采51％股權(quán)
案例8 金牛能源成功收購滄州化工40.85％股權(quán)
案例9 美的收購小天鵝獲國資委批準(zhǔn)
案例10 青島海爾收購海爾電器3.93億股股份
案例11 青島啤酒7 694萬元收購青啤集團(tuán)22家子公司股權(quán)
案例12 青島啤酒購煙臺(tái)啤酒39％股權(quán)獲經(jīng)營權(quán)
案例13 雙鶴藥業(yè)并購神州制藥
案例14 順鑫農(nóng)業(yè)收購順鑫天宇100％股權(quán)
案例15 穗恒運(yùn)A收購廣州證券20.025％股權(quán)
案例16 新華都集團(tuán)收購港澳資訊
案例17 用友軟件4.25億元并購兩軟件廠商
（2）2007年11月30日
報(bào)喜鳥向博睿明天支付預(yù)付款5000萬元及其同期銀行存款利息55.5 萬元。
（3）2008年3月17日
報(bào)喜鳥與博睿明天簽訂股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議，報(bào)喜鳥擬收購博睿明天所持上海寶鳥80％股權(quán)，股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格根據(jù)雙方認(rèn)可的評(píng)估機(jī)構(gòu)北京中企華資產(chǎn)評(píng)估有限責(zé)任公司出具的中企華評(píng)報(bào)字（2008）第053號(hào)評(píng)估報(bào)告：上海寶鳥凈資產(chǎn)評(píng)估值為15318.07萬元（評(píng)估基準(zhǔn)日2007年12月31日），故上海寶鳥80％股權(quán)對(duì)應(yīng)的凈資產(chǎn)評(píng)估值為12254.4 6萬元。經(jīng)交易雙方一致同意，本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓的股權(quán)轉(zhuǎn)讓款為12254.4 6萬元。
（4）2008年3月19日
報(bào)喜鳥公布2007年年報(bào)，上午停牌一小時(shí)。會(huì)議通過《關(guān)于變更部分募集資金投向的議案》，發(fā)出關(guān)于變更資金用途公告：為了加快募集資金使用進(jìn)度，創(chuàng)造良好的經(jīng)濟(jì)效益，為全體投資者帶來滿意的回報(bào)，擬變更年產(chǎn)10萬套中高檔西服生產(chǎn)流水線技術(shù)改造項(xiàng)目、年產(chǎn)60萬件中高檔襯衫生產(chǎn)流水線技術(shù)改造項(xiàng)目，西服項(xiàng)目和襯衫項(xiàng)目不再實(shí)施，原計(jì)劃用于投資西服項(xiàng)目和襯衫項(xiàng)目的募集資金共9604萬元改用于收購上海寶鳥80％股權(quán)。
（5）2008年4月8日
公司召開2007年度股東大會(huì)，審議通過《股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議》。
（6）2008年4月11日
上海寶鳥股權(quán)工商變更手續(xù)完成，博睿明天所持上海寶鳥80％股權(quán)已經(jīng)過戶到報(bào)喜鳥名下，上海寶鳥正式成為報(bào)喜鳥旗下的全資子公司。報(bào)喜鳥收購上海寶鳥的總價(jià)款為12254.4 6萬元，由于在2007年12月18日已經(jīng)利用自有資金5000萬元及其利息55.5 萬元預(yù)付股權(quán)轉(zhuǎn)讓款，因此只需從西服項(xiàng)目和襯衫項(xiàng)目募集資金中支付7198.9 6萬元，而西服項(xiàng)目和襯衫項(xiàng)目的結(jié)余資金2405.04萬元擬用于補(bǔ)充流動(dòng)資金，報(bào)喜鳥已經(jīng)付清股權(quán)轉(zhuǎn)讓的全部款項(xiàng)。并購前后寶鳥科技股權(quán)結(jié)構(gòu)圖分別如圖2-1和圖2-2所示。
書單推薦
